7月25日，理想汽車向美國證券交易委員會(SEC)提交更新后的招股書，發(fā)行價區(qū)間為每股美國存托股票(ADS)8-10美元，預(yù)計發(fā)行9500萬股ADS，每ADS代表兩股普通股。按照目前公布的發(fā)行價，此次理想汽車IPO融資總額將達12.54億-14.73億美元。此前，理想汽車招股書中的擬最高募資額為1億美元。
對于兩版招股書中募資額的差異，一位接近理想汽車的人士向北京商報記者表示：“理想汽車招股書中最初給出的1億美元最高募資額并不是最終融資目標(biāo)，僅相當(dāng)于占位符。由于要向SEC交注冊費，規(guī)模比較大的美股募資都是先寫個數(shù)字，但實際上這個數(shù)字并沒有什么實際意義。”
針對招股書更多細節(jié)，理想汽車相關(guān)負責(zé)人告訴北京商報記者：“理想汽車已進入靜默期，無法回應(yīng)。”
股權(quán)結(jié)構(gòu)方面，李想是理想汽車最大自然人股東，持有約3.56億股，約占總股本的25.1%，擁有70.3%的投票權(quán);王興及其關(guān)聯(lián)方美團為理想汽車第二大股東，持有3.32億股，約占總股本的23.5%，擁有9.3%的投票權(quán);理想汽車聯(lián)合創(chuàng)始人、總裁沈亞楠持股1.1%。
更新后的招股書顯示，高瓴資本有興趣以首次公開募股的價格購買理想汽車此次IPO發(fā)行中不超過3億美元的ADS。以發(fā)行價格為9美元計算，高瓴資本將認(rèn)購3333萬股ADS，占本次理想汽車IPO公開發(fā)行股份的35.1%。
與此同時，理想汽車還將獲得來自4位老股東3.8億美元的基石投資，認(rèn)購價為IPO最終發(fā)行價。其中，美團點評再投資3億美元，字節(jié)跳動投資3000萬美元，王興個人再次投資3000萬美元，Kevin Sunny投資2000萬美元。
除募資額外，更新后的招股書還公布了理想汽車二季度財報。財報顯示，2020年二季度理想汽車交付量為6604輛，環(huán)比增長128%。隨著交付量提升，理想汽車的毛利率也從一季度的8%提升至二季度的13.3%。
收入方面，今年二季度理想汽車營收19億元，環(huán)比增長128.6%;凈虧損為7520萬元，環(huán)比略有收窄。資金方面，截至今年6月30日，理想汽車產(chǎn)生4.517億元的正向現(xiàn)金流，持有現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物為37億元，上一季度末這一數(shù)字為34億元。
產(chǎn)品方面，區(qū)別于大部分造車新勢力頻繁的產(chǎn)品更迭速度，理想汽車并不急于推出新車型。據(jù)了解，理想汽車IPO募資主要用于3個方面，一是重大核心技術(shù)布局，包括10億元級別投入的L4自動駕駛;二是戰(zhàn)略擴張，直營零售中心年內(nèi)從目前的21家擴大到60家;三是新車型開發(fā)，2022年推出全尺寸SUV。
汽車行業(yè)分析師張翔向北京商報記者表示，目前雖然中概股整體在美融資前景存疑，但理想汽車此時赴美IPO也有不少有利因素，一方面隨著特斯拉股價一路飆升，新能源汽車更受美國資本市場看好;另一方面，理想汽車上半年的業(yè)績表現(xiàn)還算不錯，銷量增速較為可觀，這也會增強投資者信心。
